Lợi nhuận trung bình và hiệu suất lịch sử của S&P 500

Chỉ số S&P 500 là gì?

S&P 500 là chỉ số tính theo giá trị vốn hóa thị trường của 500 công ty giao dịch công khai hàng đầu ở Hoa Kỳ. Chỉ số này được điều hành bởi Chỉ số Dow Jones của Standard & Poor, một bộ phận của S&P Global. Mặc dù có quy mô (và tên) hiện tại vào năm 1957, nhưng S&P đã có từ những năm 1920, trở thành chỉ số tổng hợp theo dõi 90 cổ phiếu vào năm 1926. Lợi nhuận trung bình hàng năm kể từ khi thành lập vào năm 1928 đến ngày 31 tháng 12 năm 2023 là 9,90%. Lợi nhuận trung bình hàng năm kể từ khi đưa 500 cổ phiếu vào chỉ số vào năm 1957 đến ngày 31 tháng 12 năm 2023 là 10,26%.

Lợi nhuận trung bình hàng năm (AAR) là tỷ lệ phần trăm thể hiện lợi nhuận của quỹ tương hỗ trong một khoảng thời gian nhất định. Nói cách khác, nó đo lường hiệu quả hoạt động dài hạn của quỹ, vì vậy đây là công cụ quan trọng đối với các nhà đầu tư đang cân nhắc đầu tư vào quỹ tương hỗ.

Lợi nhuận lịch sử hàng năm của S&P 500

Lịch sử của S&P 500

• Trong thập kỷ đầu tiên sau khi được giới thiệu vào năm 1957 và phản ánh sự phát triển kinh tế ở Mỹ sau Thế chiến thứ hai, giá trị của chỉ số này đã tăng lên hơn 800 một chút.
• Từ năm 1969 đến năm 1981, chỉ số này giảm dần xuống dưới 360 là dấu hiệu của lạm phát cao.
• Trong cuộc khủng hoảng tài chính năm 2008 và cuộc Đại suy thoái, S&P 500 đã giảm 56,8% từ tháng 10 năm 2007 đến tháng 3 năm 2009.
• S&P đã phục hồi trở lại sau cuộc khủng hoảng và tiếp tục đợt tăng giá kéo dài 10 năm từ 2009 đến 2019 để tăng 330%.
• Đại dịch COVID-19 năm 2020 và cuộc suy thoái kinh tế sau đó đã khiến S&P 500 giảm mạnh hơn 15%.
• S&P 500 phục hồi trong nửa cuối năm 2020, đạt một số mức cao nhất mọi thời đại vào năm 2021, nhưng lại giảm hơn 1.500 điểm vào năm 2022 trước khi hồi phục vào tháng 10 năm 2023.

Lạm phát ảnh hưởng đến lợi nhuận của S&P 500 như thế nào

Lạm phát là một trong những vấn đề lớn đối với nhà đầu tư muốn tái tạo lại mức lợi nhuận trung bình 10,13% đó một cách thường xuyên. Được điều chỉnh theo lạm phát, lợi nhuận trung bình hàng năm trong lịch sử chỉ vào khoảng 6,37%. Còn một vấn đề nữa đặt ra là liệu mức trung bình được điều chỉnh theo lạm phát đó có chính xác hay không vì việc điều chỉnh được thực hiện bằng cách sử dụng số liệu lạm phát từ Chỉ số giá tiêu dùng (CPI). ), chỉ số mà một số nhà phân tích tin rằng đã đánh giá thấp hơn rất nhiều tỷ lệ lạm phát thực sự.

Chỉ số CPI và lợi nhuận hàng năm của S&P 500

Thời điểm thị trường ảnh hưởng đến lợi nhuận S&P 500 như thế nào

Một yếu tố quan trọng khác mang lại lợi nhuận hàng năm cho nhà đầu tư trong S&P 500 là thời điểm họ chọn tham gia thị trường. Ví dụ: SPDR S&P 500 ETF Trust (SPY), sao chép chỉ số, hoạt động rất tốt đối với một nhà đầu tư đã mua từ năm 2014 đến năm 2018 mặc dù lợi nhuận của họ có một số tiêu cực trong khoảng thời gian từ năm 2020 đến năm 2023.

Các nhà đầu tư mua khi thị trường ở mức thấp và giữ khoản đầu tư của họ hoặc bán ở mức cao của thị trường sẽ thu được lợi nhuận lớn hơn những người mua khi thị trường ở mức cao, đặc biệt nếu họ bán khi thị trường đi xuống.

Thời điểm mua cổ phiếu đóng một vai trò quan trọng trong lợi nhuận nhưng có khoảng thời gian dài giữa mức thấp và mức cao. Cũng rất khó để biết hoặc dự đoán những sự kiện này. Đối với những người muốn tránh bỏ lỡ cơ hội bán hàng trong thời điểm thị trường thấp nhưng không muốn gặp rủi ro khi giao dịch tích cực, tính trung bình chi phí bằng đô la là một lựa chọn.

Lịch sử giá SPDR S&P 500 ETF

Giá lịch sử hàng ngày của SPDR S&P 500 ETF Trust (SPY) kể từ khi thành lập vào năm 1993.

Cách đầu tư vào S&P 500

Bạn không thể đầu tư trực tiếp vào S&P 500 vì đây là chỉ số thị trường chứng khoán, không phải cổ phiếu hay quỹ riêng lẻ mà bạn có thể mua. Tuy nhiên, bạn có thể mua cổ phiếu của S&P Global (SPGI), công ty duy trì chỉ số này. Bạn cũng có thể mua một trong mọi cổ phiếu được liệt kê trên S&P 500, nhưng bạn sẽ cần khá nhiều vốn để làm như vậy— có thể tốn khoảng 3.000 USD để chỉ mua một trong 10 cổ phiếu hàng đầu trên chỉ số.

Đối với hầu hết mọi người, lựa chọn đơn giản và hợp lý nhất để đầu tư vào S&P 500 là mua cổ phiếu của quỹ giao dịch trao đổi (ETF) hoặc quỹ chỉ số phản ánh điều đó. Trong các công cụ này, một công ty xây dựng danh mục cổ phiếu phản ánh chỉ số S&P 500, chứng khoán hóa và phân chia các cổ phiếu đó, đồng thời chào bán chúng dưới dạng cổ phiếu của quỹ mà bạn có thể mua. Những khoản tiền này thường được cung cấp với chi phí thấp hơn nhiều so với việc bạn mua một trong mỗi cổ phiếu trên chỉ số để có được hiệu suất tương tự.

Bước đầu tiên để đầu tư vào chỉ số là mở tài khoản tại một công ty môi giới có uy tín như Vanguard, Fidelity hoặc Charles Schwab. Các nhà môi giới hiện đại có nền tảng trực tuyến dễ sử dụng, nơi bạn có thể mua và bán hầu hết các loại hình đầu tư với mức phí tối thiểu hoặc miễn phí.

Lợi nhuận bình quân trong 10 năm và 20 năm?

• Trong 10 năm (từ 2013) là 13.05%
• Trong 20 năm (từ 2003) là 10.20%

Điểm mấu chốt

S&P 500 là tiêu chuẩn để đo lường lợi nhuận tổng thể của thị trường. Đã có nhiều thăng trầm trong thế kỷ tồn tại của nó, nhưng nhìn chung, chỉ số này đã tạo ra lợi nhuận trong thời gian dài. Kể từ khi thành lập, nó đã mang lại lợi nhuận 9,81%.

Bạn có thể đầu tư vào S&P 500 bằng cách sử dụng các quỹ chỉ số và quỹ giao dịch trao đổi bắt chước chỉ số và không phải trả nhiều tiền như bạn muốn cho mỗi cổ phiếu. Đầu tư vào các quỹ theo dõi S&P 500 là một trò chơi dài hơi, không dành cho người yếu tim—nhiều nhà đầu tư đã mất tất cả do bán tháo hoảng loạn khi giá giảm. Nếu bạn đang tìm kiếm một khoản đầu tư có lịch sử lâu dài với lợi nhuận dài hạn khá, quỹ S&P 500 có thể là lựa chọn phù hợp cho danh mục đầu tư của bạn.